Piotroski F-Score (0–9)
2/9
Abaixo do setor
← Todas as empresasLucratividade
Endividamento
Valuation
Crescimento
Consistência
Dividendos
MWET3 · Metalurgia e siderurgia
WETZEL S.A.
Setor CVM: Metalurgia e Siderurgia
Painel de análise fundamentalista. Compare com o seu critério e com o setor — sem recomendação de compra ou venda.
Em uma olhada
Negócio
9/100
fundamentos fracos
Saúde
2/9 · Z 2.0
sinais de atenção
Preço
prêmio
acima dos pares
Fundamentos fracos e ainda assim múltiplos acima dos pares.
Retrato dos fundamentos e do preço relativo — não é recomendação de compra ou venda. A decisão, e o preço que você aceita pagar, são seus.
Resumo em 30 segundos
O essencial para começar — toque no i para entender cada termo.
7/100
🔴 Não atende
Reprovou em: ROE, Dívida líquida/EBITDA, Lucro crescente?, Margem líquida, Dividend Yield.
Exercício 2025 · Setor: Metalurgia e siderurgia
Altman Z-Score
1.96
Abaixo do setor
ROE
-432.6%
Abaixo do setorSeu critério ✗
ROIC
-2.3%
Abaixo do setor
Margem líquida
-14.5%
Abaixo do setorSeu critério ✗
Dívida líquida / EBITDA
35.65x
Abaixo do setorSeu critério ✗
P/L
-1.15x
Acima do setorSeu critério ✓
Dividend Yield
0.0%
Abaixo do setorSeu critério ✗
Score Fundamentalista
Nota objetiva de qualidade dos fundamentos, por pilares e comparada ao setor.
9/100
🔴 Fundamentos fracos
17º de 17 em Metalurgia e siderurgia
Nota objetiva de qualidade dos fundamentos (0–100), pela média ponderada de 6 pilares, comparando com o setor e com a própria história. É diferente do termômetro, que mede se a empresa atende aos seus critérios.
Toque em cada pilar para ver os indicadores. Análise de fundamentos, não recomendação de compra ou venda.
Parecer dos fundamentos
Os fundamentos se mostram frágeis na maioria dos pilares. Destaca-se em Valuation (13), enquanto Dividendos (0) fica para trás. Ocupa a 17ª posição entre 17 empresas de Metalurgia e siderurgia por qualidade de fundamentos.
Riscos
- Valuation — ponto fraco (13/100): P/L, FCF Yield, P/VP abaixo do setor.
- Endividamento — ponto fraco (12/100): Dívida líquida/EBITDA, Dívida líquida/PL, Dívida bruta/PL abaixo do setor.
- Consistência — ponto fraco (11/100): Anos com lucro, Receita consistente?, Volatilidade do ROE abaixo do setor.
- Crescimento — ponto fraco (9/100): CAGR EBITDA 5a, CAGR receita 5a abaixo do setor.
- Lucratividade — ponto fraco (7/100): ROE, Margem líquida, Margem EBITDA abaixo do setor.
- Dividendos — ponto fraco (0/100): Dividend Yield, Anos consecutivos de dividendo abaixo do setor.
- P/L: P/L negativo indica prejuízo, não preço baixo.
Esta é uma análise dos fundamentos divulgados, não uma recomendação de compra ou venda. A decisão de investir é sua.
Lucratividade725%▾
ROE-432.6%
0.0abaixo do setor
ROIC-2.3%
0.2abaixo do setor
ROA-8.7%
0.6abaixo do setor
Margem líquida-14.5%
0.0abaixo do setor
Margem EBITDA1.6%
0.0abaixo do setor
Margem bruta14.2%
3.5na média do setor
Margem EBIT-2.1%
1.8abaixo do setor
Giro dos ativos0.60x
2.9na média do setor
Endividamento1220%▾
Dívida líquida/EBITDA35.65x
0.4abaixo do setor
Dívida líquida/PL16.92x
0.7abaixo do setor
Dívida bruta/PL16.93x
0.7abaixo do setor
Liquidez corrente0.76x
1.8abaixo do setor
Liquidez seca0.55x
1.2abaixo do setor
Passivos/Ativos98.0%
2.4abaixo do setor
Cobertura de juros-0.11x
1.9abaixo do setor
Valuation1320%▾
P/L-1.15x
0.0
EV/EBITDA46.15x
0.9abaixo do setor
P/EBIT—
EBIT não positivo
P/VP4.98x
0.7abaixo do setor
P/Receita (PSR)0.17x
9.3acima do setor
Earnings Yield-86.8%
0.7abaixo do setor
FCF Yield-138.5%
0.0abaixo do setor
Crescimento915%▾
CAGR lucro 5a—
CAGR exige valores positivos no início e no fim
CAGR receita 5a-5.2%
1.8abaixo do setor
CAGR EBITDA 5a-38.9%
0.0abaixo do setor
CAGR patrimônio 5a—
CAGR exige valores positivos no início e no fim
Consistência1110%▾
Anos com lucro3
0.6abaixo do setor
Receita consistente?50%
1.2abaixo do setor
Volatilidade do ROE314.5 pp
1.2abaixo do setor
Volatilidade da margem23.9 pp
1.8abaixo do setor
Dividendos010%▾
Dividend Yield0.0%
0.0abaixo do setor
DY médio 5a—
sem série de proventos/preço
Anos consecutivos de dividendo0 anos
0.0abaixo do setor
Com fundamentos acima nesta categoria
Empresas do mesmo setor com Score maior — para você comparar, não uma indicação.
Mercado
Cotação do ticker principal e valuation (P/L, P/VP, DY).
MWET3último fechamento
R$ 16,00
24 de jun. de 26 · B3 COTAHIST
1 dia
-5.88%
vs 22 de jun. · R$ 17,00
Máx.
R$ 17,00
Mín.
R$ 16,00
Amplitude
+6.25%
P/L
-1.15x
Acima do setorSeu critério ✓
P/VP
4.98x
Abaixo do setor
Dividend Yield
0.0%
Abaixo do setorSeu critério ✗
FCF Yield
-138.5%
Abaixo do setor
CAPEX / Depreciação
1.52x
Lucratividade
A empresa ganha bem com o que vende e com o capital dos sócios?
ROE
-432.6%
Abaixo do setorSeu critério ✗
ROA
-8.7%
Abaixo do setor
ROIC
-2.3%
Abaixo do setor
Margem líquida
-14.5%
Abaixo do setorSeu critério ✗
Margem bruta
14.2%
Na média do setor
Margem EBIT
-2.1%
Abaixo do setor
Margem EBITDA
1.6%
Abaixo do setor
Giro dos ativos
0.60x
Na média do setor
Conversão de caixa (FCO/Lucro)
—
Dívidas e liquidez
Há folga para pagar contas e dívida controlada frente aos pares?
Dívida líquida / EBITDA
35.65x
Abaixo do setorSeu critério ✗
Dívida líquida / EBIT
—
Dívida líquida / patrimônio
16.92x
Abaixo do setor
Dívida bruta / patrimônio
16.93x
Abaixo do setor
Liquidez corrente
0.76x
Abaixo do setor
Patrimônio / ativos
2.0%
Abaixo do setor
Passivos / ativos
98.0%
Abaixo do setor
Cobertura de juros
-0.11x
Abaixo do setor
Crescimento
Receita e lucro estão avançando ao longo dos anos?
Crescimento médio da receita (5 anos)
-5.2%
Abaixo do setor
Crescimento médio do lucro (5 anos)
—
Lucro crescente?
Não
Acima do setorSeu critério ✗
Números da empresa
Valores do último exercício, em bilhões de reais — base do balanço.
Receita
R$ 0,2 bi
Quanto a empresa faturou no exercício.
Lucro líquido
R$ -0,03 bi
O que sobrou após custos, juros e impostos.
Patrimônio líquido
R$ 0,01 bi
Capital contábil dos sócios.
Ativo total
R$ 0,33 bi
Tudo o que a empresa possui.
Ativo circulante
R$ 0,12 bi
Bens e direitos de curto prazo.
Capital de giro
R$ -0,04 bi
Ativo circulante menos passivo circulante — folga operacional de curto prazo.
Caixa
R$ 0 bi
Dinheiro e equivalentes disponíveis.
Dívida bruta
R$ 0,11 bi
Empréstimos e financiamentos.
Dívida líquida
R$ 0,11 bi
Dívida bruta menos o caixa.
Seus critérios
O que você configurou no termômetro — atende ou não?
| Critério | Valor | Alvo | Peso | Status |
|---|---|---|---|---|
| ROE | -432.6% | > 15.0% | 3 | ✗ |
| Dívida líquida/EBITDA | 35.65x | < 3.00x | 3 | ✗ |
| Lucro crescente? | Não | deve ser crescente | 3 | ✗ |
| Margem líquida | -14.5% | > 10.0% | 2 | ✗ |
| Dividend Yield | 0.0% | > 5.0% | 2 | ✗ |
| P/L | -1.15x | < 15.00x | 1 | ✓ |
Comparação — Metalurgia e siderurgia
Outras empresas do mesmo setor (nota, ROE e margem).
| Empresa | Nota | ROE | Margem |
|---|---|---|---|
| 🟢 EALT3 · ELECTRO ACO ALTONA S.A. | 100 | 25.6% | 16.4% |
| 🟢 KEPL3 · KEPLER WEBER S.A. | 79 | 20.2% | 10.5% |
| 🟢 BALM3 · BAUMER S.A. | 79 | 15.4% | 10.3% |
| 🟡 ALUBAR METAIS E CABOS S.A. | 55 | 22.1% | 6.8% |
| 🟡 SHUL3 · SCHULZ S.A. | 45 | 19.3% | 14.9% |
| 🟡 PATI3 · PANATLANTICA S.A. | 43 | 6.7% | 2.6% |
| 🔴 FESA3 · CIA FERRO LIGAS DA BAHIA - FERBASA | 36 | 5.7% | 8.1% |
| 🔴 GOAU3 · METALURGICA GERDAU S.A. | 29 | 2.6% | 2.0% |
Histórico
Indicadores e evolução de lucro / patrimônio pelos exercícios.
| Indicador | 2025 | 2024 | 2023 | 2022 | 2021 |
|---|---|---|---|---|---|
| ROE | -432.6% | 125.5% | 437.5% | -245.8% | -261.4% |
| ROIC | -2.3% | 50.6% | -10.7% | 10.7% | 275.8% |
| Margem líquida | -14.5% | 11.8% | -9.5% | 8.2% | 53.2% |
| Margem bruta | 14.2% | 5.9% | 12.7% | 16.0% | 15.9% |
| Margem EBIT | -2.1% | 23.2% | -4.5% | 2.7% | 7.5% |
| Margem EBITDA | 1.6% | 25.0% | -2.9% | 4.1% | 9.2% |
| Giro dos ativos | 0.60x | 0.79x | 0.89x | 1.09x | 1.09x |
| Dívida líquida/EBITDA | 35.65x | 1.20x | — | 4.74x | 2.47x |
| Dívida líquida/PL | 16.92x | 3.20x | — | — | — |
| Liquidez corrente | 0.76x | 0.88x | 1.01x | 1.05x | 0.91x |
| ROA | -8.7% | 9.3% | -8.5% | 9.0% | 58.0% |
| CAGR lucro 5a | — | -36.7% | — | — | — |
| CAGR receita 5a | -5.2% | 4.6% | 4.8% | — | — |
Receita
2025
R$ 0,2 bi
2024
R$ 0,28 bi
2023
R$ 0,27 bi
2022
R$ 0,29 bi
2021
R$ 0,24 bi
Lucro líquido
2025
R$ -0,03 bi
2024
R$ 0,03 bi
2023
R$ -0,03 bi
2022
R$ 0,02 bi
2021
R$ 0,13 bi
Patrimônio líquido
2025
R$ 0,01 bi
2024
R$ 0,03 bi
2023
R$ -0,01 bi
2022
R$ -0,01 bi
2021
R$ -0,05 bi