Piotroski F-Score (0–9)
7/9
Acima do setor
← Todas as empresasLucratividade
Endividamento
Valuation
Crescimento
Consistência
Dividendos
ASAI3 · Varejo
SENDAS DISTRIBUIDORA S.A.
Setor CVM: Comércio (Atacado e Varejo)
Painel de análise fundamentalista. Compare com o seu critério e com o setor — sem recomendação de compra ou venda.
Em uma olhada
Negócio
39/100
fundamentos fracos
Saúde
7/9 · Z 4.3
sólida
Preço
justo
em linha com os pares
Um caso equilibrado — o preço que você paga define o resto.
Retrato dos fundamentos e do preço relativo — não é recomendação de compra ou venda. A decisão, e o preço que você aceita pagar, são seus.
Resumo em 30 segundos
O essencial para começar — toque no i para entender cada termo.
21/100
🔴 Não atende
Reprovou em: ROE, Lucro crescente?, Margem líquida, Dividend Yield, P/L.
Exercício 2025 · Setor: Varejo
Altman Z-Score
4.31
Abaixo do setor
ROE
8.9%
Na média do setorSeu critério ✗
ROIC
10.9%
Na média do setor
Margem líquida
0.6%
Na média do setorSeu critério ✗
Dívida líquida / EBITDA
1.94x
Na média do setorSeu critério ✓
P/L
23.58x
Abaixo do setorSeu critério ✗
Dividend Yield
1.2%
Na média do setorSeu critério ✗
Score Fundamentalista
Nota objetiva de qualidade dos fundamentos, por pilares e comparada ao setor.
39/100
🔴 Fundamentos fracos
21º de 33 em Varejo
Nota objetiva de qualidade dos fundamentos (0–100), pela média ponderada de 6 pilares, comparando com o setor e com a própria história. É diferente do termômetro, que mede se a empresa atende aos seus critérios.
Toque em cada pilar para ver os indicadores. Análise de fundamentos, não recomendação de compra ou venda.
Parecer dos fundamentos
Os fundamentos se mostram frágeis na maioria dos pilares. Destaca-se em Consistência (51), enquanto Endividamento (24) fica para trás. Ocupa a 21ª posição entre 33 empresas de Varejo por qualidade de fundamentos.
Pontos de atenção
- Consistência — desempenho mediano (51/100).
- Valuation — desempenho mediano (44/100).
- Lucratividade — desempenho mediano (40/100).
Riscos
- Crescimento — ponto fraco (40/100): CAGR lucro 5a abaixo do setor.
- Dividendos — ponto fraco (37/100).
- Endividamento — ponto fraco (24/100): Dívida bruta/PL, Liquidez corrente, Passivos/Ativos abaixo do setor.
Esta é uma análise dos fundamentos divulgados, não uma recomendação de compra ou venda. A decisão de investir é sua.
Lucratividade4025%▾
ROE8.9%
4.2na média do setor
ROIC10.9%
5.7na média do setor
ROA1.0%
3.6na média do setor
Margem líquida0.6%
2.6na média do setor
Margem EBITDA7.0%
2.1na média do setor
Margem bruta16.9%
1.5abaixo do setor
Margem EBIT4.7%
4.5na média do setor
Giro dos ativos1.62x
8.2acima do setor
Endividamento2420%▾
Dívida líquida/EBITDA1.94x
2.7na média do setor
Dívida líquida/PL1.88x
2.3abaixo do setor
Dívida bruta/PL2.93x
1.0abaixo do setor
Liquidez corrente1.06x
1.5abaixo do setor
Liquidez seca0.61x
2.4abaixo do setor
Passivos/Ativos88.4%
2.1abaixo do setor
Cobertura de juros0.95x
4.1na média do setor
Valuation4420%▾
P/L23.58x
1.3abaixo do setor
EV/EBITDA4.12x
4.5na média do setor
P/EBIT3.24x
6.9na média do setor
P/VP2.11x
1.3abaixo do setor
P/Receita (PSR)0.15x
6.6na média do setor
Earnings Yield4.2%
3.8na média do setor
FCF Yield38.6%
7.3acima do setor
Crescimento4015%▾
CAGR lucro 5a-25.5%
0.5abaixo do setor
CAGR receita 5a16.5%
7.0na média do setor
CAGR EBITDA 5a13.3%
3.8na média do setor
CAGR patrimônio 5a19.0%
9.0acima do setor
Consistência5110%▾
Anos com lucro5
4.8acima do setor
Receita consistente?100%
5.2acima do setor
Volatilidade do ROE17.9 pp
3.3na média do setor
Volatilidade da margem1.2 pp
7.0na média do setor
Dividendos3710%▾
Dividend Yield1.2%
4.1na média do setor
DY médio 5a—
série com 1 ponto(s) (mínimo 3)
Anos consecutivos de dividendo1 ano
3.0na média do setor
Com fundamentos acima nesta categoria
Empresas do mesmo setor com Score maior — para você comparar, não uma indicação.
Mercado
Cotação do ticker principal e valuation (P/L, P/VP, DY).
ASAI3último fechamento
R$ 8,66
15 de jul. de 26 · B3 COTAHIST
1 dia
0.0%
vs 14 de jul. · R$ 8,66
Máx.
R$ 8,87
Mín.
R$ 8,46
Amplitude
+4.85%
P/L
23.58x
Abaixo do setorSeu critério ✗
P/VP
2.11x
Abaixo do setor
Dividend Yield
1.2%
Na média do setorSeu critério ✗
FCF Yield
38.6%
Acima do setor
CAPEX / Depreciação
0.64x
Lucratividade
A empresa ganha bem com o que vende e com o capital dos sócios?
ROE
8.9%
Na média do setorSeu critério ✗
ROA
1.0%
Na média do setor
ROIC
10.9%
Na média do setor
Margem líquida
0.6%
Na média do setorSeu critério ✗
Margem bruta
16.9%
Abaixo do setor
Margem EBIT
4.7%
Na média do setor
Margem EBITDA
7.0%
Na média do setor
Giro dos ativos
1.62x
Acima do setor
Conversão de caixa (FCO/Lucro)
1136.6%
Acima do setor
Dívidas e liquidez
Há folga para pagar contas e dívida controlada frente aos pares?
Dívida líquida / EBITDA
1.94x
Na média do setorSeu critério ✓
Dívida líquida / EBIT
2.88x
Na média do setor
Dívida líquida / patrimônio
1.88x
Abaixo do setor
Dívida bruta / patrimônio
2.93x
Abaixo do setor
Liquidez corrente
1.06x
Abaixo do setor
Patrimônio / ativos
11.6%
Abaixo do setor
Passivos / ativos
88.4%
Abaixo do setor
Cobertura de juros
0.95x
Na média do setor
Crescimento
Receita e lucro estão avançando ao longo dos anos?
Crescimento médio da receita (5 anos)
16.5%
Acima do setor
Crescimento médio do lucro (5 anos)
-25.5%
Abaixo do setor
Lucro crescente?
Não
Acima do setorSeu critério ✗
Números da empresa
Valores do último exercício, em bilhões de reais — base do balanço.
Receita
R$ 77,31 bi
Quanto a empresa faturou no exercício.
Lucro líquido
R$ 0,5 bi
O que sobrou após custos, juros e impostos.
Patrimônio líquido
R$ 5,55 bi
Capital contábil dos sócios.
Ativo total
R$ 47,83 bi
Tudo o que a empresa possui.
Ativo circulante
R$ 17,8 bi
Bens e direitos de curto prazo.
Capital de giro
R$ 0,98 bi
Ativo circulante menos passivo circulante — folga operacional de curto prazo.
Caixa
R$ 5,85 bi
Dinheiro e equivalentes disponíveis.
Dívida bruta
R$ 16,3 bi
Empréstimos e financiamentos.
Dívida líquida
R$ 10,45 bi
Dívida bruta menos o caixa.
Seus critérios
O que você configurou no termômetro — atende ou não?
| Critério | Valor | Alvo | Peso | Status |
|---|---|---|---|---|
| ROE | 8.9% | > 15.0% | 3 | ✗ |
| Dívida líquida/EBITDA | 1.94x | < 3.00x | 3 | ✓ |
| Lucro crescente? | Não | deve ser crescente | 3 | ✗ |
| Margem líquida | 0.6% | > 10.0% | 2 | ✗ |
| Dividend Yield | 1.2% | > 5.0% | 2 | ✗ |
| P/L | 23.58x | < 15.00x | 1 | ✗ |
Comparação — Varejo
Outras empresas do mesmo setor (nota, ROE e margem).
| Empresa | Nota | ROE | Margem |
|---|---|---|---|
| 🟢 TECN3 · TECHNOS S.A. | 86 | 16.3% | 14.9% |
| 🟢 INTB3 · INTELBRAS S.A. IND. DE TELECOMUNICAÇÃO ELETRÔNICA BRASILEIRA | 79 | 16.0% | 10.8% |
| 🟢 GMAT3 · GRUPO MATEUS S.A. | 71 | 16.2% | 4.8% |
| 🟡 RADL3 · RAIA DROGASIL S.A. | 64 | 17.7% | 2.9% |
| 🟡 VIVA3 · VIVARA PARTICIPAÇÕES S.A. | 64 | 21.0% | 20.5% |
| 🟡 ALLD3 · ALLIED TECNOLOGIA S.A. | 64 | 21.4% | 6.0% |
| 🟡 OFSA3 · OUROFINO S.A. | 64 | 27.9% | 18.1% |
| 🟡 CGRA3 · GRAZZIOTIN S.A. | 57 | 9.5% | 11.3% |
Histórico
Indicadores e evolução de lucro / patrimônio pelos exercícios.
| Indicador | 2025 | 2024 | 2023 | 2022 | 2021 |
|---|---|---|---|---|---|
| ROE | 8.9% | 14.6% | 15.3% | 31.3% | 58.2% |
| ROIC | 10.9% | 14.5% | 10.9% | 15.8% | 20.8% |
| Margem líquida | 0.6% | 1.0% | 1.1% | 2.2% | 3.8% |
| Margem bruta | 16.9% | 16.6% | 16.3% | 16.4% | 17.1% |
| Margem EBIT | 4.7% | 5.2% | 4.9% | 5.2% | 6.2% |
| Margem EBITDA | 7.0% | 7.4% | 7.2% | 7.0% | 7.8% |
| Giro dos ativos | 1.62x | 1.62x | 1.54x | 1.34x | 1.83x |
| Dívida líquida/EBITDA | 1.94x | 1.99x | 2.04x | 1.76x | 1.68x |
| Dívida líquida/PL | 1.88x | 2.08x | 2.10x | 1.73x | 1.98x |
| Liquidez corrente | 1.06x | 1.01x | 0.89x | 0.86x | 1.01x |
| ROA | 1.0% | 1.7% | 1.6% | 3.0% | 7.0% |
| CAGR lucro 5a | -25.5% | -21.8% | -33.6% | — | — |
| CAGR receita 5a | 16.5% | 20.8% | 26.0% | — | — |
Receita
2025
R$ 77,31 bi
2024
R$ 73,82 bi
2023
R$ 66,5 bi
2022
R$ 54,52 bi
2021
R$ 41,9 bi
Lucro líquido
2025
R$ 0,5 bi
2024
R$ 0,77 bi
2023
R$ 0,71 bi
2022
R$ 1,22 bi
2021
R$ 1,61 bi
Patrimônio líquido
2025
R$ 5,55 bi
2024
R$ 5,26 bi
2023
R$ 4,63 bi
2022
R$ 3,9 bi
2021
R$ 2,77 bi